いつもお読みくださり、誠にありがとうございます。金融デザイン株式会社の高田です。
先日、面白いデータを見せていただきました。投資信託の成績について、「アクティブファンドはインデックスファンドには勝てない」ということを、聞いたことはありませんか？日本における投資信託の成績についてアクティブファンドがインデックスファンドに勝ったのは、
日本大型株 14％
米国株 10％
世界株 7％
新興国 11％
（2023年、5年の運用成績）
本当にほぼインデックスが勝ってるという裏付けですね。ただし！一つだけ、いい勝負をしているカテゴリーがあるのです。それが日本中小型株で、47％のアクティブファンドがインデックスファンドを上回る成績を残しています。
先日、某有名ファンドマネージャーの方が教えてくださったのですが、日本中小型株は、投資先として適切かどうかを見極めるのがとても難しく、プロの目利きが必要なんだそうです。骨董品や着物、掛け軸みたいなイメージだと。
実際のリターンを比べてみると、日経225に連動しているものの5年リターン（年率）は16％程度です。中小型株のファンドを見てみると、20％を超えているものもあります。5年という長いスパンで見て、このような成績をあげているのはとても魅力的です。
プロの目利きが必要なカテゴリーにおいては、アクティブファンドを選択することで、よりよい成績のものに出会える可能性が高いですね。こんなふうにインデックスとアクティブを使い分けてみてはいかがでしょうか？
より詳しい選び方もご紹介しているので、ご興味ある方は、下記講座にも是非ご参加ください。最後までお読みいただき、ありがとうございました。